Инвестиции в индекс S&P 500

Инвестиции в индекс S&P 500

В 1957 г. рейтинговое агентство Standard & Poor’s начало публиковать сводный индекс S&P 500. Список его состоит из 500 публичных американских компаний, акции которых торгуются на крупнейших фондовых рынках.

Сегодня S&P 500 не менее популярен среди трейдеров и инвесторов, чем знаменитый индекс Dow Jones. Инвестиции в активы из списка данного индекса — вложение средств в крупнейшую экономику мира.

О чём говорит S&P 500?

В индекс входит 505 акций, которые выпускают 500 компаний. Каждая бумага попала в список благодаря тому, что подошла под критерии рейтингового агентства:

рыночная капитализация от 6,5 млрд долл.;

Ежеквартально список индекса пересматривается. Участники, которые к моменту проверки перестали подходить под одно или несколько требований, исключаются, а их место занимают новые. Также пересчитывается процент доли акций каждой компании в списке. Например, по данным на август 2020 г. Apple занимает 5,01% от общего объёма акций в S&P 500. Доля акций, выделенная рейтинговым агентством, напрямую зависит от капитализации компании — чем дороже она стоит, тем выше процент.

Индекс S&P 500 является наиболее точным отражением состояния фондового рынка США, так как содержит в себе 80% американских акций, находящихся в свободном обращении.

Насколько выгодно инвестировать в S&P 500

С момента публикации в 1957 г. индекс практически всегда показывал рост, поскольку входящие в список компании бурно развивались.

Если не брать во внимание постоянный рост акций, входящих в индекс, определить надёжность вложений можно по стабильному увеличению дивидендов. Отчётность большинства компаний показывает, что ежегодно выплаты по акциям растут с опережением инфляции. Например, компания Microsoft в августе 2019 г. выплачивала акционерам по 0,46 долл. на акцию, а в августе 2020 — 0,51 долл., при годовой инфляции в США около до 2%.

Несмотря на постоянный рост бывают периоды серьёзных откатов в тяжёлое для экономики время. Компании, входящие в S&P 500, во время пандемии столкнулись со значительными трудностями, что вызвало падение индекса на 35%. Однако поддержка бизнеса, анонсированная правительством, вернула котировку к максимальному значению, и все снова стали активно инвестировать в индекс S&P 500.

На чём основан расчёт бенчмарка?

Основная переменная, которая лежит в основе вычисления актуального S&P 500, — рыночная капитализация всех компаний из списка. Для получения котировки индекса цена акции каждого участника умножается на его процент капитализации в индексе. Полученные результаты складываются.

Чем дороже стоит компания, тем сильнее изменение её цены влияет на значение индекса. Например, Xerox Corporation имеет долю капитализации в индексе 0,028%, а Apple Inc. — 3,91%. Если глобальное изменение стоимости акций первой компании практически никак не скажутся на изменении индекса, то сильный рост или падение активов Apple заметно его подвинут.

Методы инвестирования в индекс

Сам индекс — индикатор общего состояния компаний, которые в него входят, поэтому не является биржевым активом и приобрести его невозможно. Вложения в индекс подразумевают покупку акций из списка или обращение в фонды, дублирующие популярный бенчмарк.

Как инвестировать в индекс S&P 500 из России? Для этого есть несколько способов, и у каждого свои плюсы и минусы. Начнём с самого простого и доступного.

ETF или БПИФ на Московской бирже

На MOEX доступны несколько фондов, которые следят за индексом S&P 500, имея в своём портфеле сами акции индекса или активы американских инвестиционных фондов:

ETF FXUS от FinEx. На сайте сказано, что фонд не следует за S&P 500. Индекс, который они собирают, Solactive практически идентичен интересующему нас бенчмарку.

Преимущество этого способа инвестирования в S&P 500 — низкий порог входа, доступность и простота. Требуется только дать брокеру приказ купить ETF и ждать, когда актив вырастет в цене.

В данной схеме есть один существенный минус — большие брокерские комиссии (превышают по объёму комиссии зарубежных брокеров более чем в десять раз).

Самостоятельная покупка акций

Собрать портфель из 505 акций индекса — дело непростое. Во-первых, нужна внушительная сумма. Одна акция Amazon.com Inc. по состоянию на август 2020 г. стоит 3400 долл. — и это не самый дорогой актив в индексе. Для многих инвесторов собрать даже половину S&P 500 будет непосильной задачей.

Приобрести акции зарубежных компаний можно через российского брокера, который предоставляет доступ на Санкт-Петербургскую биржу (на МосБирже с 17 августа 2020 г. тоже появились американские акции, но в ограниченном количестве).

Выплата дивидендов — основное преимущество самостоятельной покупки акций. Дивиденды, полученные с акций, придётся декларировать и платить с них налог (13%). Однако при соблюдении определённых условий можно получить налоговый вычет. Брокер не берёт годовую комиссию с владельцев акций за управление, как в фондах, но при покупке каждого из 505 активов он будет брать комиссию за сделку, что также может вылиться в немалую сумму.

Анализировать все акции в портфеле придётся самостоятельно, что будет весьма проблематично, учитывая количество отраслей и компаний разной направленности.

Покупка фьючерса на индекс

Ранее на МосБирже был один фьючерс, который вызывал жаркие споры среди трейдеров и инвесторов. Одни говорили, что к S&P 500 он не имеет никакого отношения, другие утверждали обратное. Это был инструмент с тикером US500. Он отлично коррелировал с индексом и был достаточно популярен среди российских инвесторов. Но, к сожалению, последний контракт на бирже закрылся 27 декабря 2019 года и неизвестно когда появится вновь.

Самый настоящий фьючерс на S&P 500 можно купить на бирже CME, которая представляет американский рынок производных инструментов.

Работа с фьючерсом больше подойдёт активным трейдерам, чем долгосрочным инвесторам, так как контракты имеют ограниченный срок жизни и, в отличие от акций, боятся глубокой просадки (позиция может быть закрыта принудительно).

Есть ещё один способ — приобретение ETF через зарубежного брокера. Это самый тернистый путь для инвестирования: куча бюрократической волокиты, высокие требования к размеру депозита, вдобавок для небольших счетов обычно вводят крупные комиссии.

Любой из способов инвестиций в индекс S&P 500 вполне можно освоить — и «Открытый журнал» всегда в этом поможет. Заполните форму обратной связи, если у вас остались вопросы — мы обязательно на них ответим!

Кстати, открыть свой первый брокерский счёт можно прямо на нашем сайте. А если всё ещё не готовы выходить на рынок с реальными деньгами — потренируйтесь на демо-счёте. И обязательно подпишитесь на обновления — актуальные и полезные материалы обязательно пригодятся вам в обучении

Индекс S&P 500: как купить акции, которые в него входят

Зачем инвестировать в один из самых популярных индексов мира и как за пару кликов вложиться в акции 500 американских компаний, среди которых Apple, Microsoft и Tesla, — в статье.

В индекс S&P 500 входят 505 акций американских компаний, у которых самая высокая капитализация. В этот индекс включены бизнесы вроде Apple, Microsoft и Tesla. В статье рассказываем, какие есть способы купить акции из S&P 500.

Фондовый индекс — индикатор, который показывает, что происходит на рынке. Индексы могут составлять биржи, независимые агентства или отдельные участники рынка. Они рассчитываются на основе бумаг. Например, в NYSE Composite входят все активы, которые торгуются на Нью-Йоркской бирже. На основе индексов управляющие компании собирают фонды, которые позволяют инвестировать в целый спектр компаний или отраслей экономики широкому кругу инвесторов.

Почему стоит вкладывать в бумаги из S&P 500

Индексов много, но S&P 500 — один из самых показательных в случае, если инвестор хочет инвестировать в крупные американские компании. Традиционно считается, что он отражает развитие американского бизнеса и экономики в целом.

S&P 500 с 1957 года составляет финансовое агентство Standard & Poor’s. Оно начало рассчитывать его с периода 1941–1943 годов и значения 10. За 80 лет максимальное значение индекса составило 4609 пунктов, а в мае 2022 года оно держится на уровне 3000–4000 пунктов. Исторически индекс всегда растет, поэтому он считается одним из самых популярных.

Как купить бумаги из S&P 500 российскому инвестору

Чтобы вложиться в акции из американского индекса, инвесторы используют следующие способы.

• Покупка акций ETF или БПИФ на индекс. Для этого нужно открыть брокерский счет и выбрать нужный фонд в каталоге. При этом важно помнить, что управляющие компании, которые формируют фонды на индекс, устанавливают комиссии за управление. В среднем они составляют около 1% в год.

В приложении Газпромбанк Инвестиции представлено несколько фондов, с помощью которых можно инвестировать в индекс. Найти их можно в каталоге по поиску

• Открытие счета у зарубежного брокера. У этого способа есть несколько плюсов. Например, за рубежом есть больше ETF, которые повторяют S&P 500, поэтому можно найти самый подходящий по составу бумаг или размеру комиссий. Но новичкам лучше повременить с открытием счета у зарубежного брокера, поскольку такое инвестирование несет в себе ряд рисков, связанных, например, с возможностью введения ограничений со стороны иностранных государств.
• Самостоятельная покупка акций из S&P 500. Способ выглядит самым простым и понятным: инвестор смотрит индекс и сам покупает на бирже бумаги, которые в него входят. Но у самостоятельного повторения S&P 500 есть серьезный недостаток: оно требует большого количества средств. В индекс входит 505 акций. Например, акция Adobe в мае 2022 года стоит $407 — по курсу Банка России на тот период это 23 687 рублей. Получается, что покупка одной акции стоит столько же, сколько 13 паев в Сбере — S&P 500 в феврале 2022 года. Кроме того, придется самому отслеживать, как меняется состав бумаг в индексе, чтобы покупать акции новых компаний и продавать активы, которые выбыли из S&P 500.

В 2002 и 2008–2009 годах американская экономика переживала спады, но в целом за тридцать с лишним лет показатель индекса только рос. Поэтому многие инвесторы вкладываются в бумаги, которые вошли в S&P 500.

Доходность фондов, следующих за индексом S&P 500, может достигать до 10% годовых в долларах США. При этом считается, что такое вложение — это достаточно надежный актив, который наверняка продолжит расти в цене, отражая рост американской экономики в целом, даже если ей придется пережить спад.

Кратко

1. 1 Индекс S&P 500 составляет финансовое агентство Standard & Poor’s с 1957 года. В индекс входят 505 акций 500 американских компаний с самой высокой капитализацией.
2. 2 Бумаги, которые входят в S&P 500, российский инвестор может собрать сам — для этого надо совершать сделки отдельно по каждому активу. Кроме того, нужен большой капитал, чтобы купить все 505 акций.
3. 3 Получить за небольшую цену все активы сразу можно, если купить пай в ETF, который привязан к S&P 500.
4. 4 Есть отечественные и зарубежные фонды, которые повторяют состав S&P 500.

Данный справочный и аналитический материал подготовлен компанией ООО «Ньютон Инвестиции» исключительно в информационных целях. Оценки, прогнозы в отношении финансовых инструментов, изменении их стоимости являются выражением мнения, сформированного в результате аналитических исследований сотрудников ООО «Ньютон Инвестиции», не являются и не могут толковаться в качестве гарантий или обещаний получения дохода от инвестирования в упомянутые финансовые инструменты. Не является рекламой ценных бумаг. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и предложением финансовых инструментов. Несмотря на всю тщательность подготовки информационных материалов, ООО «Ньютон Инвестиции» не гарантирует и не несет ответственности за их точность, полноту и достоверность.

Читайте также

• Регистрация
• Вход
• Блог
• Справка
• Соглашение
• О компании
• Раскрытие информации
• Контактная информация
• Продукты партнёров
• Получателям финансовых услуг
• Информация депозитария
• Карта сайта
• Подписка «Огонь»
• Демосчет
• Безопасность
• Куда вложить

Общество с ограниченной ответственностью «Ньютон Инвестиции» осуществляет деятельность на основании лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности №045-14007-100000, выданной Банком России 25.01.2017, а также лицензии на осуществление дилерской деятельности №045-14084-010000, лицензии на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами №045-14085-001000 и лицензии на осуществление депозитарной деятельности №045-14086-000100, выданных Банком России 08.04.2020. ООО «Ньютон Инвестиции» не гарантирует доход, на который рассчитывает инвестор, при условии использования предоставленной информации для принятия инвестиционных решений. Представленная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Во всех случаях решение о выборе финансового инструмента либо совершении операции принимается инвестором самостоятельно. ООО «Ньютон Инвестиции» не несёт ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленной информации.

С целью оптимизации работы нашего веб-сайта и его постоянного обновления ООО «Ньютон Инвестиции» используют Cookies (куки-файлы), а также сервис Яндекс.Метрика для статистического анализа данных о посещениях настоящего веб-сайта. Продолжая использовать наш веб-сайт, вы соглашаетесь на использование куки-файлов, указанного сервиса и на обработку своих персональных данных в соответствии с «Политикой конфиденциальности» в отношении обработки персональных данных на сайте, а также с реализуемыми ООО «Ньютон Инвестиции» требованиями к защите персональных данных обрабатываемых на нашем сайте. Куки-файлы — это небольшие файлы, которые сохраняются на жестком диске вашего устройства. Они облегчают навигацию и делают посещение сайта более удобным. Если вы не хотите использовать куки-файлы, измените настройки браузера.

Условия обслуживания могут быть изменены брокером в одностороннем порядке в любое время в соответствии с условиями регламента брокерского обслуживания. Клиент обязан самостоятельно обращаться на сайт брокера за сведениями об изменениях, произведенных в регламенте брокерского обслуживания и несет все риски в полном объеме, связанные с неполучением или несвоевременным получением сведений в результате неисполнения или ненадлежащего исполнения указанной обязанности.

Индекс S&P 500 — как в него инвестировать, если вы живете в России

Чтобы инвестирование в ценные бумаги было эффективным, необходимо разбираться в индикаторах, отражающих общее состояние фондового рынка. Один из наиболее популярных на сегодня инструментов для этого — индекс S&P 500.

Считается, что вложение в акции, входящие в него, в долгосрочной перспективе всегда приводит к получению гарантированной прибыли. Что этот индекс из себя представляет и как в него инвестировать средства, в деталях разберем в данном материале.

S&P 500 — что это

Standard & Poor’s 500 (S&P 500) — это ведущий индекс фондового рынка, который отслеживает капитализацию пяти сотен крупнейших компаний США, входящих в разные секторы экономики. Впервые был опубликован 04.03.1957 аналитической компанией Standard & Poor’s, которая до сих пор занимается его составлением.

Значение индекса выражает суммарную стоимость акций отслеживаемых им компаний с поправкой на free-float (доля акций в свободном обращении).

Основным критерием попадания в S&P 500 является рыночная капитализация компании более $6 млрд и минимальный дневной объём торгов (в течение полугода до оценки) от 250 000 акций.

Изначально в индекс S&P было включено 15 ж/д, 60 энергетических и 425 компаний из промышленного сектора. С 70-х годов прошлого века в него начали добавлять финансовые ценные бумаги. Сейчас добавились сектора недвижимости, фармацевтики, технологий, коммунальных услуг, базовых материалов и товаров (повседневные и длительного спроса).

Примечательно, что количество позиций в списке не всегда равно 500. Например, на момент написания этой статьи их насчитывалось 506. В пятерке лидеров при этом были Apple, Microsoft, Amazon, Facebook и Alphabet (Google).

В целом капитализация компаний, входящих в S&P 500 составляет от 70 до 80% от всего фондового рынка США. Именно поэтому данный индекс является отличным индикатором состояния американской экономики.

Несмотря на наличие череды серьезных взлетов и падений в его истории, в долгосрочной перспективе он всегда показывает существенный рост и поэтому является очень перспективным инструментом с инвестиционной точки зрения.

Как россиянам инвестировать в S&P 500

Поскольку сам S&P 500 является лишь цифровым индикатором, отражающим совокупность капитализаций отслеживаемых им крупных компаний, в него нельзя вложить средства напрямую, то есть купить как рыночный актив.

Поэтому под инвестициями в S&P 500 в первую очередь подразумевается покупка ценных бумаг, входящих в его состав, а также различных фьючерсов и биржевых фондов, привязанных к нему.

Инвестирование в акции индекса

Купить акции сразу всех компаний, входящих в S&P 500 рядовому инвестору просто не под силу. Поэтому для получения прибыли приходится составлять портфель из ограниченного числа акций и отслеживать степень корреляции их стоимости со значением индекса, чтобы вовремя входить в сделки и выходить из них.

Граждане РФ с 2014 года могли покупать акции 55 наиболее ликвидных компаний из S&P 500 через Санкт-Петербургскую биржу. А с 2017-го на площадку была добавлена поддержка полного списка компаний индекса.

Что касается Московской биржи, возможность инвестирования в акции S&P 500 появилась лишь летом 2020-го. При этом количество доступных для торгов акций было изначально ограничено до 19 (Boeing, Amazon, Nvidia, Facebook, Microsoft и др.), с постепенным расширением списка — 50 до конца года и затем плюс 70 каждый квартал.

Примечательно, что торговля акциями индекса на Санкт-Петербургской бирже ведется в валюте, а вот на Московской доступны торговые пары только к рублю.

В дополнение к извлечению прямой выгоды от покупки акций из S&P 500 и продажи их в будущем по более высокой цене, их инвесторы получают дополнительную прибыль в виде дивидендных выплат. Также при торговле через брокерский счет с открытым ИИС можно получить налоговый вычет.

Вложение средств в фонды S&P 500

Более удобный вариант инвестиций в S&P 500 — биржевые индексные и паевые инвестиционные фонды (БПИФ), отслеживающие котировки индекса.

По сути, при этом вы косвенно инвестируете сразу во все ценные бумаги компаний из списка без необходимости работать с каждой из них, но лишаетесь возможности получать дивиденды (для ИИС сохраняются налоговые вычеты).

Через Московскую биржу можно вложиться в несколько инвестиционных фондов, привязанных к S&P 500:

• Сбербанк S&P 500 (SBSP) — БПИФ от АО «Сбер Управление Активами», портфель которого полностью повторяет содержимое индекса S&P 500 (торгуется за доллары и рубли);
• Альфа-Капитал Эс энд Пи 500 (AKSP) — БПИФ одноименной управляющей компании (УК), инвестирующий в паи ETF iShares Core S&P 500 (торговля только к доллару);
• ВТБ-Фонд Американских акций (VTBA) — БПИФ от УК «ВТБ Капитал Управление активами», который вкладывается в ценные бумаги ETF iShares Core S&P 500 UCITS (доллары и рубли).

Вход в эти БПИФы возможен от 1 пая (700–1000 рублей). Общие затраты на содержание таких фондов обычно достигают 1% в год от чистой стоимости активов (в десятки раз дороже, чем у зарубежных брокеров).

Санкт-Петербургская биржа предлагает немного другие возможности — речь идет о непосредственной торговле на внебиржевом рынке тремя крупнейшими иностранными индексными фондами, которые радуют инвесторов выплатой дивидендов:

• SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) — один из старейших американских ETF, выплачивает дивиденды в размере 1,8% при затратах в 0,09%;
• iShares Core S&P 500 ETF (IVV) — дивиденды 2,27%, затраты 0,04%;
• Vanguard S&P 500 ETF (VOO) — дивиденды 1,8%, затраты 0,03%.

Инвестирование в зарубежные ETF доступно только квалифицированным инвесторам, не может проводиться через ИИС и, следовательно, не дает права на налоговые вычеты.

Как инвестируют в S&P 500 за рубежом

Иностранные брокеры тоже предлагают инвесторам доступ к торговле ETF на индекс S&P 500 — производными финансовыми инструментами, которые повторяют движения его котировок, но при этом стоят гораздо дешевле (обычно в 10 раз). Последнее свойство особо ценится трейдерами, поскольку дает возможность открывать сделки с относительно небольшим капиталом без необходимости использования кредитных плеч.

Самыми известными американскими ETF являются уже упомянутые выше SPDR, iShares Core и Vanguard. Они же являются единственными представителями данного вида инструментов, имеющих капитализацию больше $50 млрд ($306, $225 и $170 млрд соответственно).

Все они с высокой точностью повторяют динамику S&P 500, предлагают выплату хороших дивидендов и совсем небольшие издержки. Торгуются на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) и являются одними из наиболее ликвидных рыночных инструментов.

Еще один популярный производный инструмент, дающий возможность вкладываться в S&P 500 — индексные фьючерсы. Они позволяют торговать с кредитным плечом для получения большей прибыли, но по этой же причине несут в себе более высокие риски по сравнению с ETF. Такие фьючерсы являются расчетными, то есть не предполагают поставку ценных бумаг. Отличительной их особенностью является наличие срока действия — это значит, что вне зависимости от желания инвестора, сделка будет в обязательном порядке закрыта в установленную дату.

Основной фьючерс на S&P 500 с 1982-го торгуется на Чикагской товарной бирже (CME) под тикером SP. Размер контракта при сделках с ним рассчитывается путем умножения значения индекса на 250$. Но поскольку при этом гарантийное обеспечение даже одного контракта было практически неподъемной суммой для частных инвесторов, были запущены и другие версии фьючерсов:

• E-Mini (ES) — $50 x S&P 500;
• Micro E-Mini (MES) — $5 x S&P 500.

К сожалению, торговля фьючерсами S&P 500 недоступна на Московской и Санкт-Петербургской бирже, но граждане РФ все же могут ими торговать через зарубежных брокеров.

Правда, при этом чаще всего придется столкнуться с завышенными требованиями по минимальному порогу входа и необоснованно крупным комиссиям за обслуживание счетов и проведение сделок. Кроме того, большинство этих брокеров не имеет лицензии ЦБ на работу на территории России, поэтому в случае каких-либо проблем, например, с блокировкой вывода, законодательной защиты россиянам можно не ждать.

Но даже если остановиться исключительно на отечественных брокерах, предоставляемого ими разнообразия инструментов инвестирования (БПИФЫ и ETF) вполне достаточно для того, чтобы вложить средства в главный американский фондовый индекс сегодня смог практически каждый, независимо от уровня доходов. Причем прибыль от таких инвестиций может быть довольно существенной.

Например, за 2020 год, несмотря на негативное влияние пандемии COVID-19 на экономику США, индекс SP500 вырос более, чем на 16%, что в несколько раз выше доходности привычных валютных депозитов в банке.

Источник https://journal.open-broker.ru/investments/investicii-v-indeks-s-p/

Источник https://gazprombank.investments/blog/questions/trust-funds/

Источник https://coinpost.finance/p/indeks-sandp-500-kak-v-nego-investirovat-esli-vy-zhivete-v-rossii